Retirement Plan CalSavers Setup7:57 min.

WARNING: Rates have increased for 2024. This means that you will need to enter different rates in the Standard Limit/Year entry on the Retirement Plan Setup window than what is shown in this video. In 2024, the contribution limits are $7,000 per year to a Roth IRA (and $8,000 per year when you are age 50 or older).

Click here for more information.

We will cover the initial set up in your Datatech Accounting (Payroll) and Human Resource programs for those participating in CalSavers.

Accounting (Payroll) Setup: Here we will need to set up a G/L Account, Miscellaneous Deduction, and Vendor Account.

Human Resource Setup: Set up the System File and Retirement Plan.


ADVERTENCIA: Las tarifas han aumentado para 2024. Esto significa que deberá ingresar tarifas diferentes en la entrada Standard Limit/Year de la ventana Retirement Plan Setup que se muestra en este video. En 2024, los límites de contribución son de $7,000 por año a una cuenta Roth IRA (y $8,000 por año cuando tienes 50 años o más).

Click here for more information.

Repasaremos la configuración inicial en los programas de Contabilidad (Nómina) y Recursos Humanos para quienes participan en CalSavers.

Configuración en el programa de contabilidad (nómina): Se necesita configurar una cuenta de g/l, una deducción miscelánea y una cuenta de proveedor o vendor.

Configuración en el programa de recursos humanos: Se necesita configurar el archivo del sistema y el plan de jubilación.